Investissements

Avere Management se spécialise dans les investissements directs en private equity et dans les opportunités de co-investissement structurées qui tirent parti de notre capital collectif et de notre expertise pour générer des rendements exceptionnels pour nos familles membres.

Sociétés de croissance privées

Nos investissements sont principalement axés sur les entreprises privées en croissance qui ont des flux de revenus prévisibles et récurrents, une efficacité en termes de capital et de solides moats concurrentiels. Nous ciblons des entreprises où l’expertise opérationnelle de nos membres peut apporter une valeur significative au-delà de la fourniture de capital.

Situations spéciales et mandats flexibles

Notre structure de partenariat nous permet de poursuivre des situations spéciales qui nécessitent une prise de décision rapide et des structures de capital flexibles. Il s’agit notamment de rachats d’entreprises par leurs dirigeants, de transitions d’entreprises familiales et d’opportunités en difficulté pour lesquelles l’expertise de nos membres apporte une valeur unique.

Opportunités de co-investissement structuré

Nous nous associons régulièrement à des investisseurs institutionnels à des sociétés de capital-investissement de premier plan pour accéder à des opportunités de co-investissement qui combinent les avantages du flux d’opérations institutionnelles avec la flexibilité de l’investissement direct. Ces partenariats permettent d’améliorer la diversification et de réduire les frais tout en maintenant une participation significative dans des opportunités exceptionnelles.

Focus géographique

Notre double présence à Paris et à Londres nous permet d’accéder naturellement aux opportunités du marché intermédiaire européen, tandis que l’expérience internationale de nos membres nous permet d’évaluer en toute confiance les transactions transfrontalières et les opportunités des marchés émergents.

Création de valeur par le partenariat

Notre approche de l’investissement met l’accent sur un partenariat actif avec les équipes de gestion et sur une création de valeur collaborative :

L'orientation stratégique

L’exploitation de l’expérience opérationnelle de nos membres

La mise en relation avec des clients, des fournisseurs et des partenaires stratégiques

Partage des meilleures pratiques et de l’excellence opérationnelle

Soutenir la croissance organique et les acquisitions stratégiques

Caractéristiques des transactions

Nous participons généralement à des transactions présentant les caractéristiques suivantes :

Valeurs d'entreprise

50 à 500 millions d’euros

20 à 200 millions d’euros par transaction

3-7 ans avec une flexibilité pour des périodes de détention plus longues

Participation minoritaire à des positions de contrôle en fonction des opportunités

Exemples de transactions

Capital de croissance familial

rise européenne de logiciels B2B

Rôle : Co-investisseur principal aux côtés d’une famille fondatrice

Mandat : Fournir un capital de croissance pour soutenir l’expansion internationale et le développement de produits

Approche : Structurer un investissement sur mesure, permettant à la famille fondatrice de conserver le contrôle tout en accédant à de nouveaux marchés grâce à notre réseau.

Impact:

  • Le chiffre d’affaires a plus que doublé en quatre ans
  • Établissement de nouveaux partenariats dans trois pays européens
  • Soutien au recrutement d’un nouveau directeur technique et à l’élargissement de l’équipe de direction

Résultat : Partenariat continu avec la famille, avec une voie claire vers les futurs événements de liquidité.

Co-investissement direct

Plate-forme spécialisée dans le diagnostic

Rôle : Co-investisseur direct avec deux autres family offices

Mandat : Faciliter l’adhésion de la direction et fournir des conseils stratégiques

Approche : Conduite d’une due diligence conjointe avec nos familles membres, en s’appuyant sur l’expertise sectorielle.

Impact :

  • Augmentation de l’empreinte des cliniques de 8 à 18 sites
  • Introduction de solutions de santé numérique, améliorant l’engagement des patients
  • Croissance de l’EBITDA de 30 % en trois ans

Résultat : Sortie partielle au profit d’un acquéreur stratégique, tout en conservant une participation minoritaire pour l’avenir.

Transition d'une entreprise familiale

Groupe d’ingénierie d’Europe du Nord

Rôle : Investisseur principal et partenaire de transition

Mandat : Soutenir le passage d’une génération à l’autre et la modernisation des opérations

Approche : Collaboration étroite avec la famille fondatrice pour élaborer un plan de succession et investir dans l’automatisation.

Impact :

  • Réduction des coûts opérationnels de 18 %
  • Passage réussi de la direction à la génération suivante
  • Obtention de nouveaux contrats à long terme avec des clients de premier ordre

Résultat : un partenariat à long terme avec la famille : Partenariat à long terme avec la famille, assurant la continuité et la croissance de l’entreprise.

Plate-forme de dons en collaboration

Initiative éducative paneuropéenne

Rôle : Sponsor fondateur et conseiller permanent

Mandat : Créer un véhicule de dons collaboratifs pour les familles membres, axé sur l’accès à l’éducation.

Approche : Structuration d’un fonds à vocation arrêtée par le donateur et coordination de l’audit préalable des organisations bénéficiaires.

Impact :

  • Financement de bourses d’études pour plus de 150 étudiants
  • Établissement de partenariats avec des universités de premier plan
  • Lancement d’un forum annuel sur la philanthropie familiale.

Résultats : Rapports d’impact continus et engagement familial multigénérationnel

Notre approche de l’investissement reflète l’expertise collective de nos membres tout en conservant la flexibilité nécessaire pour saisir des opportunités exceptionnelles dans de multiples secteurs et zones géographiques.